So optimieren Sie die Rendite Ihres Depots mit Hebelprodukten

Trendbrief

Der Handelsansatz auf Basis der 200-Tage-Linie – so wie er zum Beispiel in der Trendbrief-Strategie bereits seit mehr als drei Jahrzehnten erfolgreich angewendet wird – gehört zu den erfolgreichsten Börsenstrategien der Welt. Dabei bietet die Methode ein sehr lukratives Chance-Risiko-Verhältnis, das durch den Einsatz von gehebelten Derivaten, wie z.B. Hebelzertifikaten oder Call-Optionsscheinen, optimiert werden kann. Entscheidend dabei ist, dass Anleger die Funktionsweise des Hebels verstehen und richtig anwenden. Konkret:
 
Die Hebelwirkung eines Derivates ergibt sich daraus, dass Anleger für den Kauf des Basiswertes – das kann z.B. ein Index oder eine Aktie sein – nur einen kleinen Teil des Kaufpreises aufbringen müssen. Das ist in der Regel die Differenz zwischen dem aktuellen Kurs des Basiswertes und dem Basispreis und entspricht dem inneren Wert eines Zertifikats. Den anderen Teil in Höhe des Basispreises finanziert die Emittentin, die damit dem Erwerber des Zertifikats einen Kredit gewährt. Dabei ist die Funktionsweise die gleiche wie beim Hauskauf, der in den meisten Fällen ebenfalls durch eine Mischung aus Eigenkapital und Fremdkapital finanziert wird. Denn:
 
Der Kaufpreis eines Hebelzertifikats entspricht dem Eigenkapital, das der Anleger in diese Position mit einbringt. Der restliche Wert des Basisgutes wird durch den Emittenten in Form von Fremdkapital (= Kredit) zur Verfügung gestellt. Je geringer das durch den Anleger eingebrachte Eigenkapital ist, umso höher ist auch der Hebel. In der nachfolgenden Grafik wird dieser Zusammenhang sehr anschaulich verdeutlicht.

 
Beträgt der Anteil des Eigenkapitals am Gesamtwert der Investition zum Beispiel nur ein Fünftel (= 20%), so steigt der Hebel auf den Faktor fünf an. Je geringer das Eigenkapital, umso höher ist der Hebel und umso riskanter ist die Spekulation! Allerdings:
 
In Verbindung mit einem soliden Trendfolgeansatz kann der Hebel sehr hilfreich sein, um die Rendite eines Depots zu optimieren. Am Beispiel des Trendfolgeansatzes auf den Dax wird gezeigt, wie das funktioniert: 
 
Dreifacher Hebel und dennoch geringeres Risiko
 
Die Grafik unten stellt den Kursverlauf des Dax (blaue Linie) sowie die Performance-Kurven des GD200-Handelsansatzes auf den deutschen Leitindex mit drei unterschiedlichen Hebelstufen dar: Hebel 1 (gelb), Hebel 2 (grün) und Hebel 3 (rot). Über den Kapitalkurven sind die zwischenzeitlichen Verlustphasen eingezeichnet (linke Skala). Die blaue Fläche zeigt die Kursrückgänge beim Dax-Index. Auffallend dabei sind die mächtigen Drawdowns von 73% im Jahr 2003 und 55% im Jahr 2008. Während das dreifach gehebelte GD200-System 2003 einen zwischenzeitlichen Wertverlust von 45% verkraften musste, fiel der Rückgang während der Finanzkrise mit maximal 15% sehr gering aus. Der Grund hierfür liegt in der Tatsache, dass Trendfolgesysteme in Bärenmärkten gar nicht im Markt sind. Hinzu kommt:


Auch bei den Systemen mit Hebel 1 und Hebel 2 lagen die Kursrückgänge während der gesamten dargestellten 20-Jahres-Periode nahezu auf dem gleichen Niveau wie beim dreifach gehebelten System. Allerdings:
 
Die Rendite bei Hebel 3 ist entsprechend drei Mal so hoch. Damit ergibt sich auch ein um den Faktor drei besseres Chance-Risiko-Verhältnis. Im Vergleich zu einer Buy & Hold-Strategie auf den Dax ist die Überlegenheit eines Hebelzertifikats noch deutlicher. Denn:
 
Bei einer Gesamtrendite von 120% und einem maximalen Drawdown von 73% errechnet sich für den Dax ein Chance-Risiko-Verhältnis (CRV) von 1,64. Dagegen erzielen Anleger mit dem Hebel-3-Zertifikat bei einem Gewinn von 560% und einem Wertverlust von 45% ein CRV von 12,44. Damit ist die gehebelte Variante um den Faktor 7,5 (=12,44/1,64) besser als eine Direktanlage im Dax-Index. Sie sehen:
 
Die Kombination aus Trendfolge-Strategie und Hebelprodukten ist unschlagbar und bietet äußerst lukrative Chancen bei relativ geringen Risiken. Übrigens:
 
Im Trendbrief empfehlen wir zu jedem Handelssignal ein passendes Derivat mit allen notwendigen Kennzahlen, die für eine solide Handelsentscheidung benötigen werden. Dies ist ein zentraler Baustein für den außerordentlichen Erfolg des Trendbriefs seit mehr als 30 Jahren. Überzeugen Sie sich selbst. Testen Sie den Trendbrief kostenlos. Dabei bekommen sie als Anleger natürlich im Trendbrief alle weiteren notwendigen Angaben für solide Investitionsentscheidungen geliefert. Als Mitglied der Trendbrief-Gemeinde erhalten Sie Woche für Woche zahlreiche Tabellen und Auswertungen sowie konkrete Empfehlungen und Handlungsanweisungen auf Basis der 200-Tage-Linie. Dazu finden Sie börsentäglich im „Trendbrief am Mittag“ alle Informationen, die Sie für Ihr Positions-Management und Ihre Handelsentscheidungen benötigen.

Ihnen gefällt dieser Artikel? Teilen Sie Ihn einfach mit Ihren Freunden!

Trendfolge

Mit Trendfolge zum Millionär

Richard Dennis! Der Mann ist eine Legende und gilt als der Begründer des systematischen...

So sieht Ihr Weg zum erfolgreichen Trend-Trader aus

Am Anfang steht eine Idee. Immer! Die egoistische Natur der Menschen ist darauf ausgerichtet, den...

So macht Börse richtig Spaß

Wissenschaftler haben nachgewiesen, dass Menschen umso bessere Leistung erbringen, je mehr Spaß sie...

So gewinnen Sie auch in Abwärtstrends

Wenn Aktienkurse steigen, dann lachen die Herzen der meisten Börsianer. Da macht es dann richtig...

Trendfolge mit der 200-Tage-Linie

Die Trendfolge-Strategie nimmt unter technischen Handelsansätzen eine herausragende Stellung ein, da...

Die 200-Tage-Linie und ihre Varianten

Unter technisch orientierten Börsianern genießt die 200-Tage-Linie einen exzellenten Ruf. Dies...

Gleitende Durchschnitte im Vergleich

Gleitende Durchschnitte (GD) sind zur Bestimmung der Trendphase einer Aktie oder eines Index ein echter...

Das Aktienbarometer als Messinstrument für die Stimmung an den Börsen

Mit Hilfe der 200-Tage-Linie ist es sehr einfach, den Trend einer Aktie festzustellen. Notiert der Kurs...

So finden Sie mit der Trend-Stärke die aussichtsreichsten Branchen

Der „Top-Down-Ansatz“ (TDA) ist eine unter Fonds-Managern weit verbreitete Methode, bei der...

So finden Sie mit dem Trend-Phasen-Ranking die aussichtsreichsten Aktien

Ein Index-Investment, wie z.B. eine Long-Position auf den Dax oder den TecDax, bietet Anlegern die...

So wenden Sie die Charttechnik richtig an

Die Bestimmung eines Trends auf Basis der 200-Tage-Linie kann unter Zuhilfenahme charttechnischer...

So profitieren Sie vom Doppel-Hoch

Die Bestimmung eines Trends auf Basis der 200-Tage-Linie kann unter Zuhilfenahme charttechnischer...

So profitieren Sie von der Schulter-Kopf-Schulter-Formation

Die Bestimmung eines Trends auf Basis der 200-Tage-Linie kann unter Zuhilfenahme charttechnischer...

So wenden Sie Stops richtig an

Selbst bei der besten Handelsstrategie – wie z.B. der Trendbrief-Strategie auf Basis der...

Mit der Trend-Stärke finden Sie die besten Aktien

Der Erfolg der 200-Tage-Linie basiert neben den hervorragenden Eigenschaften als zuverlässiger...

So funktioniert Trendfolge!

Die Trendfolge ist die nachweislich erfolgreichste Strategie der Welt, denn Börsengewinne werden...

Die besonderen Eigenschaften von Abwärtstrends

Mit der Trend-Analyse versuchen Anleger herauszufinden, in welche Hauptrichtung sich ein bestimmter...

So profitieren Sie von Aufwärtstrends

Das Trendkonzept ist für die technische Bewertung der Finanzmärkte unverzichtbar. Ziel ist es,...

So sichern Sie Positionsgewinne optimal ab

Mit einem trendfolgenden Handelsansatz – wie z.B. der Trendbrief-Strategie auf Basis der...

So lesen Sie Charts richtig

Die Technische Analyse versucht, sich die Eigenschaften menschlichen Verhaltens – insbesondere Gier...

So bewerten Sie mit der Marktbreite die Nachhaltigkeit von Trends

Trends an den Börsen entstehen dann, wenn viele Anleger das Gleiche tun. Dabei wird eine Bewegung am...

So profitieren Sie von saisonalen Trends

Die Bestimmung von Trends an der Börse mit Hilfe der 200-Tage-Linie ist denkbar einfach und sehr...

Der Heilige Gral

Ray Dalio gehört mit einem geschätzten Vermögen von 18 Milliarden Dollar laut Forbes zu den...

So funktioniert die Spekulation auf fallende Kurse

Trendfolgend agierende Anleger zeichnen sich durch ein hohes Maß an Flexibilität aus. Das...

Risiko- und Money-Management – die Grundpfeiler des Erfolgs

Mit der 200-Tage-Linie steht Anlegern ein erfolgserprobtes Instrument zur Bestimmung der Kauf- und...

Handeln Sie wie ein Gewinner

Bestimmt haben Sie sich schon oft gefragt, warum manche Anleger mit ihren Investitionsentscheidungen...

Trendbestimmung mit Ratio-Charts

Neben der Bestimmung des vorherrschenden Trends auf Basis der 200-Tage-Linie gibt es auch noch andere...

Der Backtest: Handelsstrategien auf dem Prüfstand

Die Grundidee der technischen Analyse zielt darauf ab, immer wiederkehrende Muster an den Börsen...

So machen Sie Ihr Depot wetterfest

Bei der Zusammenstellung eines Aktienportfolios kommt es nicht nur darauf an, die trendstärksten...

Haben Sie keine Angst vor dem Todeskreuz

Bei der Namensgebung für Analyse-Methoden verwenden Technische Analysten häufig sehr...

Bollinger-Bänder: Kombination von Trendfolge und Volatilität

Der Trendfolge-Ansatz auf Basis der 200-Tage-Linie ist für sich allein genommen schon sehr...

Das Phänomen der Jahresend-Rallye

Alle Jahre wieder geistert das Thema „Jahresend-Rallye” durch die Medien. Insbesondere in...

So profitieren Sie vom Januar-Effekt

An der Börse gibt es viele Sprichwörter die sich auf häufig zu beobachtende saisonale...

Erfolgreiche Trendfolge beginnt im Gehirn

Trendfolge gibt es in allen Bereichen des Lebens: in der Mode, in der Musik, im Bereich der Gesundheit,...

So kombinieren Sie die 200-Tage-Linie mit der Charttechnik

Die besten Börsen-Erfolge stellen sich dann ein, wenn Trades so platziert werden, dass die Chancen...

Optimierungshilfe bei der Trendfolge – die V-Formation

Mit der 200-Tage-Linie Anlegern ein sehr zuverlässiges Werkzeug zur Bestimmung der langfristigen...

Das KISS-Prinzip

Die Bestimmung von Markttrends auf Basis der 200-Tage-Linie ist sehr einfach und erfordert kein besonders...

So nutzen Sie den Vorteil technischer Analyseansätze

Anlegern stehen viele Möglichkeiten zur Verfügung, den Kurs eines Basiswertes – das...

So profitieren Sie vom Businessplan für Trader

Was machen erfolgreiche Trader anders als weniger erfolgreiche Trader? Das Geheimnis liegt ganz einfach...

So klassifizieren Sie Aktien auf Basis der Trend-Stärke

Die 200-Tage-Linie – oft auch nur mit GD200 abgekürzt – hat sich aufgrund der einfachen...

So optimieren Sie das Stop-Management

Selbst bei der besten Handelsstrategie – wie z.B. der Trendbrief-Strategie auf Basis der...

Von der Branchen-Analyse zur Aktienauswahl

Bei der Auswahl eines Einzeltitels gehen wir im Trendbrief sehr systematisch nach dem...

Das Goldene Kreuz eröffnet hervorragende Gewinnchancen

Kursstürze an den Börsen werden oft von einem enormen medialen Getöse begleitet. Dabei...

Gewinne maximieren – Verluste minimieren

Der Ansatz für Trendfolger und insbesondere im Trendbrief lautet: Verluste minimieren, Gewinne...

Trendbrief-Abo-Bereich – Datenbank für technisch orientierte Anleger

Ein wesentlicher Schlüssel für den erfolgreichen Handel an der Börse liegt in der...

Gewinne laufen lassen – Verluste begrenzen

Tatsächlich fällt es vielen Anlegern schwer, getreu dieser Börsenweisheit zu handeln....

Trendfolgeindikatoren – der MACD

Nach der 200-Tage-Linie ist der vom amerikanischen Analysten und Trader Gerald Appel in den...

Klarer Punktsieg für die 200-Tage-Linie

In unserem Beitrag „Trendfolgeindikatoren – der MACD“ wurden der Aufbau und die...

Das Geheimnis der Trendfolge

Eigentlich könnte ja alles ganz einfach sein, wenn an der Börse das älteste...

So wapppnen Sie sich gegen Exzesse an den Finanzmärkten

Obwohl trendfolgende Handelsansätze – wie z.B. die Trendbrief-Strategie auf Basis der...

Der Trendfolge-Song

Kennen Sie Ed Seykota? Der Mann ist eine amerikanische Trader-Legende und gehört zu den...

Deshalb ist Diversifikation so wichtig

Für den Erfolg an der Börse ist ein solider Handelsansatz – wie z.B. die...

So profitieren Sie vom Gold-/ Silber-Verhältnis

Gold und Silber gehören auf die Watch-Liste eines jeden trendfolgend agierenden Anlegers. Denn...

So optimieren Sie Trendfolge mit der Zyklen-Technik

Mit der Trendfolge-Strategie auf Basis der 200-Tage-Linie, so wie sie der Trendbrief mit großem...

Mit dieser einfachen Methode vervielfachen Anleger die Gewinne

Die Erkenntnis, dass die großen Aktienindizes Dax und Dow im Winter besser abschneiden als im...

Trendbrief-Strategen: Der Trendbreite-Oszillator Dax-Aktien

Mithilfe der 200-Tage-Linie (GD200) ist es sehr einfach, den Trend einer Aktie festzustellen. Notiert...

So optimieren Sie die Rendite Ihres Depots mit Hebelprodukten

Der Handelsansatz auf Basis der 200-Tage-Linie – so wie er zum Beispiel in der...

So optimieren Sie das Chance-Risiko-Profil Ihres Depots

Der Trendfolgeansatz auf Basis der 200-Tage-Linie – so wie er zum Beispiel in der...

Deshalb ist Trendfolge so erfolgreich

Es gibt unzählige Methoden, um an den Börsen Geld zu verdienen. Dabei hat sich die...

So profitieren Sie von der Branchenrotation

Für eine erfolgreiche Aktien-Selektion auf Basis der 200-Tage-Linie ist es hilfreich, Wertpapiere...

Erfolg ist planbar

So funktioniert das Stop-Management auf Basis der Volatilität

© 1994-2019 by boerse.de - Quelle für Kurse und Daten: ARIVA.DE AG - boerse.de übernimmt keine Gewähr